Din forsikringsgiver er blevet erklæret insolvent!
Hvad er en garantifond?
En garantifond (eller garantiforening) er en organisation, der er oprettet ved statens lovgivning.
Formålet er at beskytte forsikringstagere mod insolvensforsikringer. Det betaler fordringer, et forsikringsselskab ville have betalt, hvis det ikke blev økonomisk svækket. Fonden styres typisk af en bestyrelse, der vælges af deltagende forsikringsselskaber. Det overvåges af statsforsikringskommissæren.
Garantifonde findes i alle halvtreds stater, samt Puerto Rico og Washington DC. De fleste stater opretholder separate midler til ejendom / skadeforsikring og livsforsikring. Denne artikel vil fokusere på den tidligere.
For at håndtere insolvente forsikringsselskaber har mange stater vedtaget en garantilov baseret på en modelhandling udarbejdet af National Association of Insurance Commissioners. Nogle stater har vedtaget modellen handling "som det er", men de fleste har bestået en ændret version.
Forsikringsselskaberne skal deltage i en stats garantifond, hvis de har tilladelse til at drive forretning i den pågældende stat. Et forsikringsselskab med licens i alle 50 stater skal deltage i en fond i hver af disse stater.
Kun licensierede forsikringsselskaber er underlagt garantibestemmelserne. Ulicensierede forsikringsselskaber (såsom overskudsledere) er ikke. Således, hvis din virksomhed er forsikret af en ikke-optaget forsikringsselskab, der er erklæret insolvent, kan du ikke søge dækning for ubetalte krav fra din statsgarantifond.
Nogle stater kræver, at arbejdsgivere selvforsikrer deres arbejdstageres erstatningsforpligtelser for at deltage i en garantifond for selvforsikrede arbejdsgivere .
Fonden betaler ydelser til arbejdstagere, hvis deres arbejdsgivere ikke er i stand til at betale på grund af konkurs eller insolvens.
Hvordan penge har udviklet sig
Et par garantifonde blev oprettet i 1940'erne, men de fleste opstod i 1960'erne og 1970'erne, da forsikringsselskabets insolvens begyndte at stige. Indledningsvis opretholdt stater en enkelt fond for at dække en forretningsområde, som f.eks. Lønmodtagere eller personlig bilforsikring . Forsikringsselskaber var forholdsvis små. Mange skrev en forretningssted i en enkelt stat. Hvis en forsikringsselskab gik konkurs, blev kun et begrænset antal forsikringstagere og en statsfond påvirket.
I dag opretholder mange stater flere garantifonde. En stat kan f.eks. Operere særskilte midler til bilforsikring, lønmodtagere og andre linjer (herunder generelle erstatningsansvarsforpligtelser og dækning af erhvervsejendomme ). Forsikringsselskaberne er meget mere komplekse end for 40 eller 50 år siden. De fleste tilbyder en række coverages i flere stater. Nogle forsikringsselskaber skriver politikker i stort set alle stater. Således kan en insolvens, der opstår i dag, påvirke mange forsikringstagere og involvere garantifonde i mange forskellige stater.
Når et forsikringsselskab mislykkes
Forsikringsinformationsinstituttet nævner en række grunde til, at et forsikringsselskab kan mislykkes.
Disse omfatter utilstrækkelige fordringsreserver, for hurtig vækst, utilstrækkelige satser, forsikringssvindel og dårlig forvaltning. Mange forsikringsselskaber insolvenser skyldes en kombination af faktorer.
Statsforsikringsafdelinger fører tilsyn med forsikringsselskaber for at sikre, at de er økonomisk sunde. Til dette formål kræver de forsikringsselskaber at indgive periodiske årsregnskaber. Hvis en tilsynsmyndighed mener, at et forsikringsselskab er blevet finansielt ustabilt, kan han eller hun tage kontrol over det ved at få en domstolsbeslutning. Hvis forsikringsselskabets økonomiske situation kan forbedres, kan regulatoren forsøge rehabilitering. Hvis forsikringsselskabet ikke kan rehabiliteres, eller hvis forsøget på at rehabilitere det mislykkes, kan regulatøren bede retten om at udstede en likvidationsordre.
Når ordren er udstedt, kan regulatoren selv administrere likvidationen eller delegere denne opgave til en anden part (kaldet modtageren).
Modtageren fordeler forsikringsselskabets resterende aktiver til kreditorer i henhold til en plan godkendt af en domstol. Modtageren oplyser forsikringstagere om, at forsikringsselskabet bliver afviklet, og at kravet vil blive betalt af statens garantifond. Modtageren meddeler også forsikringstagere den dato, hvor deres politikker vil blive annulleret .
Hvordan finansieres midler
De fleste stater driver garantifonde med penge opnået ved vurderinger af forsikringsselskaber. Vurderingen foretages typisk, når et forsikringsselskab er blevet erklæret insolvent. Det betyder, at forsikringsselskaberne kan vurderes i 2017 for en insolvens, der fandt sted i 2016. Forsikringsselskaberne er kun omfattet af vurderinger, hvis de skriver samme forretningsområde som det afdækkede selskab. Det vil sige, forsikringsselskaber, der skriver arbejdstagere erstatning forsikring er vurderet, hvis en arbejdstager kompensation forsikringsselskab er blevet insolvent. Ligeledes vurderes autoforsikringsselskaberne som følge af bortfaldet af et autoforsikringsselskab.
Når et forsikringsselskab er blevet erklæret insolvent, bestemmer forsikringsafdelingen værdien af selskabets resterende aktiver. Det beregner så mængden af penge, garantibestemmelsen skal betale fordringer. Dette beløb vurderes af forsikringsselskaber. Statlige love angiver typisk et maksimumsbeløb, som forsikringsselskaber kan vurderes. Dette er typisk en eller to procent af et forsikringsselskabs nettopræmie.
De fleste stater tillader forsikringsselskaber at inddrive de penge, de er blevet vurderet via en af følgende metoder:
- Øgede præmier
- Tillæg til politikker
- Forskydninger på præmieafgifter
New York er den eneste stat, der ikke foretager post-insolvensevalueringer. I stedet opretholder staten en fond ved hjælp af de penge, som den indsamler fra forsikringsselskaberne. Hvis et forsikringsselskab bliver insolvent, er fonden brugt til at betale krav på forsikringsselskabets vegne. Hvis fonden falder under et bestemt beløb, indsamles flere penge fra forsikringsselskaberne.
Tilgodehavender dækket af garantifonde
Garantifonde betaler nogle, men ikke alle, typer krav. De fleste udelukker krav indgivet af selvforsikrede arbejdsgivere . Nogle udelukker også visse forretningsområder, som f.eks. Kaution og kreditforsikring. Nogle garantifonde udelukker straks erstatning.
En forsikret virksomhed er generelt dækket af garantifonden, der drives af den stat, hvor virksomheden er beliggende. Arbejdstagernes erstatningskrav administreres dog af garantifonden i den stat, hvor sagsøgeren (medarbejderen) er bosiddende. Det betyder, at et krav indgivet af en arbejdstager, der bor i Missouri, vil blive håndteret af Missouri's garantifond, selv om arbejdsgiveren er hjemmehørende i en anden stat.
Garantifonde betaler både krav fra første part og tredjepart. Hvis der er indgivet en erstatningskrav mod din virksomhed, og der kræves et forsvar, betaler fonden dine forsvarsomkostninger . De fleste garantifonde angiver et maksimumsbeløb, de vil betale for ethvert krav. Den mest almindelige grænse er $ 300.000. Fonden betaler ikke nogen del af et krav, der overstiger den angivne grænse. Således kan nogle forsikringstagere kun indsamle en del af de fordringsbetalinger, de skylder. Der gælder dog ingen begrænsning for erstatningskrav til arbejdstagere. Sådanne påstande betales typisk fuldt ud.
For at blive dækket skal krav normalt forekomme før eller før (eller inden for 30 dage efter) datoen for likvidationsordren. Hvis din politik udløber, inden 30-dages perioden er gået, slutter din dækning på din udløbsdato for politikken. Du skal omgående modtage erstatning fra en anden forsikringsgiver for at undgå uforsikrede tab. Garantifonde skriver ikke nye politikker.
Krav kan betales 30 til 90 dage efter afviklingen erklæret. Nogle krav på udbetalinger kan tage længere tid. Ansvarskrav tager generelt længere tid at afregne end ejendomsskader.
Mange stater forbyder virksomhederne at søge dækning fra garantifonden, hvis deres nettoværdi overstiger en bestemt etage, såsom $ 25 millioner eller $ 50 millioner. Disse kasketter er baseret på konceptet om, at velkapitaliserede virksomheder har den finansielle mulighed for at absorbere ubetalte fordringer. De kræver ikke samme beskyttelse som mindre virksomheder.
Unearned Premium
Nogle garantifonde yder refusion af uaflønnet præmie. Urevideret præmie betyder præmie du har betalt for dækning, du ikke har modtaget, fordi din forsikringsselskab er insolvent. Antag for eksempel, at din virksomhed betaler en præmie på $ 5.000 for en politik, der løber fra 1. januar 2017 til 1. januar 2018. Din forsikringsgiver er erklæret insolvent den 1. juli 2017, og din politik er annulleret den dato. Du har betalt for 12 måneders dækning, men har kun modtaget halvdelen af dette beløb. Du kan muligvis inddrive $ 2.500 i ikke-optjent præmie fra din stats garantifond. Mange garantifonde opkræver en grænse (f.eks. $ 10.000) på mængden af uindtjent præmie du kan indsamle.