Profit Test - CRA Definition of Business

Manglende fortjeneste test kan have alvorlige skat konsekvenser

Profitprøven refererer til forretningsdefinitionen, der anvendes af Canada Revenue Agency (CRA), og bruges til at afgøre, hvorvidt en person, der hævder at operere en virksomhed, faktisk er.

Kun en person (eller juridisk person), der rent faktisk driver en virksomhed, kan kræve forretningsomkostninger eller forretningskattekreditter , så hvis en person hævder at drive en virksomhed på hans eller hendes canadiske selvangivelse eller GST / HST- afkast, og at virksomheden ikke passerer Profitprøven, alle de påståede forretningsomkostninger og relevante skattekreditter ville blive udelukket - skaber et voldsomt skatteregning.

Hvordan definerer CRA en virksomhed?

Canada Revenue Agency definerer en virksomhed som "en aktivitet, du udfører til fortjeneste eller med en rimelig forventning om overskud".

Profitprøven spørger: "Var aktiviteten udført med en faktisk forventning om overskud?" og "Var den forventning om overskud rimelig?"

Canada Revenue Agency's P-176R - anvendelse af fortjeneste test til at udføre en virksomheds publikation definerer følgende kriterier for at bestemme den rimelige forventning om overskud for en forretningsaktivitet af en person:

1. Resultatopgørelsen i de forløbne år;
2. Antallet af bruttoindkomst, hvis nogen, rapporteret over flere år;
3. Det tidsrum, som et overskud med rimelighed kunne forventes at blive vist på, skal være relevant for aktiviteten. For eksempel i tilfælde af en trægård kan den relevante tidsperiode være længere end en grøntsagsbrug;
4. Aktivitetsgraden i forhold til virksomheder af tilsvarende art og størrelse i samme lokalitet

1. Den tid, der bruges til den pågældende aktivitet
2. Individernes kvalifikationer, såsom erfaring, uddannelse og uddannelse, herunder hans / hendes valgbarhed til medlemskab i en faglig forening
3. Individets kvalifikation til offentlig bistand til de personer, der driver virksomhed inden for dette område;

1. Individets planlagte handlingsplan, som det fremgår af hans / hendes indsats med henblik på at opnå fortjeneste (fx udarbejdelse af en forretningsplan );
2. Evnen til venture som aktiveret til at vise et overskud efter afskrivning af afskrivninger samt udvikling af operationen og forpligtelser til fremtidig ekspansion i henhold til den enkeltes disponible ressourcer. Dette omfatter evnen til at sikre forsvarlig og rimelig finansiering for at gøre venture en levedygtig forretning, der er i stand til at vise et overskud;
3. Graden af ​​indsats i at fremme og markedsføre de produkter eller tjenesteydelser, der leveres af den enkelte, som for eksempel registrering af et handelsnavn og åbning og vedligeholdelse af bøger og optegnelser;
4. Udgifternes art og deres relevans og rimelighed for aktiviteten (dvs. vil udgifterne øge evnen til at tjene penge); og
5. Arten af ​​den leverede vare eller tjenesteydelse, så den har et fortjenstpotentiale (dvs. et marked eksisterer eller kan udvikles).

Publikationen forklarer spørgsmålet yderligere og giver eksempler på, hvordan fortjenstprøven er blevet anvendt især i tidligere sager. Også diskuteret er erkendelsen om, at spørgsmålet om rimelig forventning om overskud "sandsynligvis vil opstå oftere" med nogle typer aktiviteter, som folk forsøger at engagere sig i for profit; både landbrugsoperationer og kunstnere og forfattere diskuteres dybtgående.